Questions fiscales pour les cavaliers – Pet Yolo

À l’approche du 15 avril, les propriétaires de chevaux et les propriétaires d’entreprises équines se joignent aux millions d’autres citoyens américains qui préparent leurs déclarations de revenus annuelles. Avec de nombreuses personnes à travers le pays en difficulté en raison d’une économie difficile, il est logique de rechercher tous les moyens raisonnables d’économiser de l’argent. Cela inclut certainement le fait de payer moins d’impôts dans la mesure du possible.

Pour de nombreux cavaliers, un grand nombre de leurs dépenses équines peuvent en fait être déductibles d’impôt. Mais comment savoir ce que vous pouvez légitimement déduire et ce que vous ne pouvez pas ?

« L’essentiel est que vous ayez l’intention de gagner de l’argent et d’avoir un profit, sinon c’est un passe-temps. En règle générale, l’IRS veut voir un profit toutes les quelques années. Si vous êtes en affaires pour faire du profit, (presque) toutes vos dépenses sont déductibles », explique Deborah Lawson de Crippen, Trice, Ford and Torres, LLP, un cabinet comptable à Ocala, au cœur du pays du cheval en Floride.

Si vous possédez une poulinière que vous élevez et vendez ses poulains, cela est considéré comme une entreprise équine. Peut-être possédez-vous un vieux maître d’école fidèle et utilisez-vous régulièrement ce cheval pour donner des leçons, que les gens paient. Dans ce cas, vos dépenses équines deviennent déductibles. Si vous prenez des chevaux à l’extérieur pour les pensionner et/ou les dresser, vous êtes en affaires pour faire du profit.

Disons que vous avez plusieurs chevaux bien élevés et enregistrés et que vous les montrez régulièrement, ainsi que des randonnées. Vous engagez régulièrement des dépenses liées aux chevaux tout au long de l’année, mais même si vous dépensez beaucoup d’argent, vous êtes propriétaire de chevaux parce que vous les aimez, pas parce que vous avez l’intention de faire des profits. Dans ce cas, aucune de vos dépenses équines n’est considérée comme déductible par l’IRS.

De nombreux cavaliers prennent un soin fabuleux de leurs partenaires équins, mais n’ont pas tendance à être aussi avertis en ce qui concerne la fin financière des choses. Si vous exploitez tout type d’entreprise liée aux chevaux, vous devez conserver des registres détaillés de toutes les dépenses, y compris l’alimentation/le foin, les factures vétérinaires et de maréchal-ferrant, l’assurance, les médicaments, le matériel et l’équipement, les voyages, les repas/divertissements, la publicité, l’essence, le kilométrage. et les frais d’entretien des véhicules / remorques, etc. Fondamentalement, vous devez garder une trace de toutes les dépenses liées à votre travail avec les chevaux.

« Vous devez avoir de bons enregistrements de vos revenus et dépenses, que vous utilisiez QuickBooks ou une feuille de calcul, comme Excel », note Lawson. « Gardez une trace de tout ce que vous dépensez qui est lié à l’entreprise. Vous devez également garder une trace de tout le kilométrage lié à toute activité équine, ainsi que des repas ou des divertissements, tels que des rencontres avec des clients potentiels.

Toutes les dépenses ne sont pas déductibles à 100 %, même si elles sont entièrement liées à l’entreprise. Par exemple, disons que vous avez des clients potentiels en ville pour regarder un cheval de concours que vous avez à vendre. Vous emmenez les clients pour un repas raffiné et prenez l’addition. Allez-y et conservez ces reçus, mais sachez que seuls 50 % des repas et des divertissements sont autorisés sur les déductions.

Certaines personnes créent leur entreprise équine en tant que LLC ou société. L’entreprise peut être propriétaire du camion et de la remorque ou d’autres équipements. Lawson explique que même dans une LLC ou une société, la partie personnelle des dépenses n’est pas déductible.

Vous pourrez peut-être amortir des équipements tels que des granges, des clôtures, des tracteurs, des tondeuses, des épandeurs de fumier, des harnachements, etc. En règle générale, cela se fait sur une période de plusieurs années, mais dans certains cas, vous pourrez peut-être radier la totalité d’une entreprise. -achat connexe la première année. C’est un excellent exemple de l’importance de travailler avec un CPA qui a de l’expérience dans le domaine équin. Ils peuvent souvent suggérer des déductions légitimes auxquelles vous n’auriez peut-être jamais pensé.

Si vous avez le moindre doute sur les qualifications d’un comptable, demandez-lui s’il s’occupe de plusieurs fermes ou entreprises équines. Mieux encore, demandez aux cavaliers que vous connaissez, comme votre vétérinaire, votre maréchal-ferrant, votre entraîneur ou votre propriétaire d’écurie, qui préparent leurs déclarations de revenus. Les recommandations personnelles sont souvent le meilleur moyen de trouver un CPA fiable.

En bout de ligne, traitez toute entreprise équine aussi sérieusement que vous le feriez pour un travail « régulier ». Conservez tous les reçus et conservez des registres détaillés des revenus et des dépenses. Pour de nombreuses personnes, leur activité équestre est une source secondaire de revenus. C’est bien, mais assurez-vous de séparer toutes les dépenses.

« Si vous avez une autre entreprise (ou source de revenus), vous voudrez séparer toutes les dépenses liées aux chevaux, car elles figureront sur une annexe distincte sur votre déclaration de revenus. Dans la plupart des cas, si vous produisez une déclaration individuelle, ce sera l’annexe F, qui est une annexe agricole », explique Lawson.

La chose la plus importante est de faire preuve de diligence dans la tenue des dossiers. Il est également conseillé d’établir un plan d’affaires.

« Tenez de bons registres et ayez un plan d’affaires indiquant ce que vous comptez faire sur plusieurs années », ajoute Lawson. « Cela montre que vous êtes sérieux et que cela jouera en votre faveur si jamais vous êtes audité. »

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Cynthia McFarland est une écrivaine indépendante et propriétaire de chevaux basée à Ocala, en Floride, dont le dernier livre est The Foaling Primer.